Ændringer i renten og rentestrukturen vil påvirke selskabets resultat. Stiger renten, vil kursværdien af obligationerne falde og dermed give kurstab. Størrelsen af kurstabet vil afhænge af porteføljens sammensætning og størrelsen af rentestigningen.
Kreditrisiko
Finansmarkedernes vurdering af kreditrisikoen er ikke konstant. Det gælder både generelt og på lande, selskaber, sektorer mv. Spar Nord FormueInvest A/S kan således lide kurstab, hvis finansmarkeder pludselig ændrer den kreditmæssige vurdering af f.eks. danske realkreditobligationer i forhold til statsobligationer. Derved kan kursen på danske realkreditobligationer falde, mens kursen på statsobligationer er uændret.
Aktierisiko
Investering i aktier medfører en generel markedsrisiko, og kursudviklingen på aktier indenfor en enkelt sektor eller lande svinger generelt mere end det generelle aktiemarked, og over- eller undervægtning af sektorer eller geografiske områder i aktieporteføljen kan derfor påvirke afkastet.
Valutarisiko
Spar nord FormueInvest A/S påtager sig valutarisiko i de situationer, hvor der investeres i aktiver, eller der optages lån i anden valuta end danske kroner. Ændringer i kursforholdet til danske kroner vil påvirke resultatet. Styrkes danske kroner overfor en valuta, vil det betyde en værdiforringelse af selskabets aktiver i den pågældende valuta, men en øget værdi af selskabets passiver i den pågældende valuta. Det modsatte vil være gældende, hvis danske kroner svækkes overfor en valuta.
Alternative investeringer
Spar Nord FormueInvest A/S påtager sig en risiko ved erhvervelsen af alternative investeringer i form af hedgefonde. Investeringsstrategien i hedgefondene er, at investeringerne tilstræbes at være markedsneutrale, hvilket vil sige at hedgefondenes afkast i stor grad er uafhængige af udsvingene på bl.a. aktie- og obligationsmarkederne generelt. Hedgefonde er ikke underlagt samme regulatoriske rammer og tilsyn som eksempelvis investeringsforeninger. Opsigelsen af hedgefonde kan blandt andet være problematisk, da hedgefondene har mulighed for at spærre for udbetaling såfremt flere investorer ønsker udtræk på samme tid.
Fremmedkapital
Spar Nord FormueInvest A/S har mulighed for at optage lån på op til 5 gange egenkapitalen. Låneomkostningerne vil kunne stige som følge af generelt stigende renteniveau, ændringer i rentestrukturen, ændring i det tillæg, som betales i forhold til markedsrenten, hvilket kan skyldes ændret kreditvurdering fra långiver, ændret kreditbonitet i selskabet eller generelt ændrede kreditvilkår i samfundet. Selskabet er afhængig af, at de nødvendige kreditfaciliteter til enhver tid er til stede, hvorfor mangel heraf også kan udgøre en risiko.
Afledte finansielle instrumenter
Investeringsrammen giver mulighed for at bruge afledte finansielle instrumenter som terminsforretninger, futures og optioner. Risikoen ved investering i afledte finansielle instrumenter er afhængig af det underliggende aktiv, idet det underliggende aktiv, påvirker værdien af instrumentet. Det vil sige, at risikoen ved investering i afledte finansielle instrumenter skal ses som en integreret del af aktie-, rente-, valutakurs-, afviklings- og modpartsrisiko.
Likviditetsrisiko
Spar Nord FormueInvest A/S påtager sig den likviditetsrisiko som er forbundet med, at et værdipapir ikke kan omsættes på det tidspunkt, hvor man ønsker at købe eller sælge det. Den manglende omsættelighed af en investering kan bevirke at tab ikke kan forhindres eller minimeres
Har du yderligere spørgsmål der ikke er blevet besvaret?
Send venligst dit spørgsmål ved hjælp af formularen nedenfor. Felter markeret med en * er obligatoriske.
Vis alle 
Skjul alle
